Уведомление о рисках

Загрузка...





Скачать 37.87 Kb.
НазваниеУведомление о рисках
Дата публикации01.10.2013
Размер37.87 Kb.
ТипДокументы
top-bal.ru > Финансы > Документы

Приложение 6 к Регламенту предоставления

брокерских услуг ОАО «АК БАРС» БАНК.


УВЕДОМЛЕНИЕ О РИСКАХ

  1. Настоящее Приложение 6 к Регламенту брокерского обслуживания Инвесторов ОАО «АК БАРС» БАНК на рынке ценных бумаг (далее – Регламент) является Уведомлением о рисках, связанных с осуществлением операций на рынке ценных бумаг (далее – уведомление). Факт ознакомления Инвестора с настоящим уведомлением удостоверяется подписанием настоящего Уведомления.

  2. Настоящее уведомление не раскрывает все связанные с заключением сделок на рынке ценных бумаг риски (многие из них даже не могут быть корректно спрогнозированы). Цель настоящего уведомления – предупредить Инвестора о возможных убытках, связанных с заключением подобного рода сделок.

  3. На рынке ценных бумаг существуют системные риски, которые отражают социально-политические и экономические условия развития РФ и не связаны с конкретным инструментом финансового рынка. К основным системным рискам относятся: политический риск, риск неблагоприятных (с точки зрения условий осуществления бизнеса) изменений в законодательстве, макроэкономические риски (резкая девальвация национальной валюты, кризис рынка государственных долговых обязательств, банковский кризис, валютный кризис и др.). К системным рискам относятся также риски возникновения обстоятельств непреодолимой силы.

  4. На рынке ценных бумаг существуют также и финансовые риски, которые представляют собой риски реального ущерба, возникающие при осуществлении финансовых операций в связи с возможным неблагоприятным влиянием на них ряда рыночных факторов. Вероятность возникновения финансовых рисков обычно выше, чем системных. Выделяют следующие виды финансовых рисков:

    1. Валютный риск. Если валюта, в которой Инвестор осуществляет основные расходы, и валюта инвестирования не совпадают, покупательная способность Инвестора будет меняться в зависимости от изменения валютных курсов.

    2. Процентный риск. Изменение ставки рефинансирования может оказать неблагоприятное воздействие на курсовую стоимость облигаций с фиксированным доходом, а косвенно – и на цены акций.

    3. Риск ликвидности – риск финансовых потерь при продаже ценных бумаг, связанных с трудностью реализовать их по приемлемой цене, например, при быстром выводе средств с фондового рынка (ликвидации портфеля ценных бумаг).

    4. Ценовой риск – риск неожиданного изменения цен на ценные бумаги, которое может привести к падению стоимости портфеля Инвестора и, как следствие, снижению доходности или даже прямым убыткам. Исполнение поручения Инвестора на совершение сделки на рынке ценных бумаг не всегда возможно на указанных в нем условиях в силу динамичного изменения параметров таких сделок в торговых системах, в первую очередь в связи с изменчивостью цен.

    5. Риск банкротства эмитента – риск, связанный с возможностью наступления неплатежеспособности эмитента ценной бумаги, что приведет к резкому падению цены (вплоть до полной потери ликвидности) на такую ценную бумагу (в случае с акциями) или невозможностью погасить ее (в случае с долговыми ценными бумагами).

    6. Риск неправомерных действий в отношении имущества инвестора и охраняемых законом прав инвестора со стороны третьих лиц, включая эмитента, регистратора, иных лиц, составляющих инфраструктуру рынка ценных бумаг.

  1. Технический риск – риск, связанный с возможностью несения потерь вследствие некачественного или недобросовестного исполнения обязательств участниками фондового рынка или банками, осуществляющими расчеты. Инвесторы получают возможность свести данный риск к минимуму. ОАО «АБ БАРС» БАНК принимает все меры для того чтобы оградить Инвестора от данного риска с момента приема поручения до момента исполнения сделки. ОАО «АК БАРС» БАНК несет ответственность за исполнение сделки контрагентом Инвестора, за исключением случаев, если Инвестор подает поручение о совершении сделки с конкретным контрагентом. В этом случае Инвестор самостоятельно несет все возможные неблагоприятные последствия такой сделки, которые могут проявляться в задержках перерегистрации прав на ценные бумаги, задержках в оплате, отказе контрагента исполнять условия сделки без допустимой условиями договора причины, а также иными причинами.

  2. При операциях с ценными бумагами может возникнуть необходимость произвести изменение структуры портфеля ценных бумаг путем продажи одних активов и приобретения других, для чего требуется реализовать имеющиеся активы и высвободить денежные средства. В интервале с момента высвобождения средств и до момента приобретения новых активов Инвестор может понести определенные потери прибыли или даже прямые убытки вследствие неблагоприятного изменения цены ценной бумаги, ставки рефинансирования, курса валюты и т.д.

  3. Операции с ценными бумагами относятся к операциям с ограниченной ответственностью, т.е. степень ответственности Инвестора по убыткам ограничивается суммой, выделяемой Инвестором для операций с ценными бумагами. Однако такой убыток при определенных обстоятельствах может наступить по прошествии сравнительно короткого времени.

  4. С учетом вышесказанного Инвестору следует внимательно рассмотреть вопрос о том, являются ли эти операции и возможные убытки допустимыми для Инвестора в свете его финансовых возможностей.

  5. Все вышесказанное не имеет целью заставить Инвестора отказаться от операций на рынке ценных бумаг, а лишь призвано помочь ему понять риски этого вида бизнеса, определить их приемлемость, оценить свои финансовые цели и возможности и ответственно подойти к решению вопроса о выборе соответствующей инвестиционной стратегии.

С уведомлением ознакомлен и согласен

«___»_____________ 20___г. __________________________/___________________/



Добавить документ в свой блог или на сайт

Похожие:

Уведомление о рисках iconК положению о порядке обслуживания клиентов на валютном рынке
Уведомление о рисках, которые могут возникнуть в результате совершения сделок с иностранной валютой

Уведомление о рисках iconРиски, воздействие на которые со стороны участников рынка практически невозможны
Целью настоящей Декларации предоставить Клиенту информацию о рисках, связанных с осуществлением деятельности по управлению ценными...

Уведомление о рисках iconК Регламенту оказания брокерских услуг на рынке ценных бумаг
Уведомление), не раскрывает все связанные с заключением сделок на рынке ценных бумаг риски (многие из них даже не могут быть корректно...

Уведомление о рисках iconОтветы на отдельные вопросы, поступившие от населения во время проведения...
Вопрос: Я, являясь физическим лицом, получил уведомление о проведении плановой проверки принадлежащего мне земельного участка. Могу...



Школьные материалы
Загрузка...


При копировании материала укажите ссылку © 2018
контакты
top-bal.ru

Поиск